Экономики во всем мире сталкиваются с различными проблемами, вызванными ростом инфляции. Высокая инфляция обесценивает национальные валюты, что, в свою очередь, увеличивает стоимость жизни, особенно при сохранении доходов.
В Соединенных Штатах правительство агрессивно отреагировало на инфляцию. В июне уровень инфляции в стране достиг 9,1%, что побудило Федеральную резервную систему принять ряд фискальных контрмер, направленных на предотвращение перегрева экономики. Одним из них было повышение процентных ставок.
Резкий рост процентных ставок ФРС замедлил потребительские расходы и рост бизнеса в стране. Однако такой подход к борьбе с инфляцией укрепил стоимость доллара США по отношению к другим валютам из-за жестких проверок долларовой ликвидности. Поскольку 79,5% всех международных транзакций осуществляются с использованием доллара, многие страны теперь платят надбавку за импорт, чтобы компенсировать рост стоимости доллара, что усугубляет инфляцию в этих странах-импортерах.
Граждане некоторых нестабильных экономик начали конвертировать свои деньги в более стабильные иностранные валюты, чтобы защитить свои деньги от обесценивания, и многие из них обращаются к стейблкоинам для достижения этой цели.
Уитни Сетиаван, аналитик-исследователь криптовалютной биржи Bitrue, заявила:
«Поскольку доллар США резко вырос по отношению к другим фиатным валютам, большинство пользователей, разбирающихся в криптовалютах, проявляют особый интерес к хранению стейблкоинов».
Сетиаван также предсказал, что сектор стейблкоинов, вероятно, разрушит индустрию денежных переводов в ближайшем будущем из-за множества преимуществ, которые предлагают стейблкоины.
Компании, занимающиеся денежными переводами, действительно обратили на это внимание и в последние месяцы предприняли шаги, чтобы претендовать на долю рынка стейблкоинов. Например, MoneyGram недавно заключила партнерское соглашение со Stellar, чтобы предлагать в своей сети услуги по переводу денег в стейблкоинах.
Что такое стейблкоины?
Стейблкоин — это цифровая валюта, стоимость которой часто привязана к активу или регулируется алгоритмом для поддержания стабильности.
Обеспеченные стейблкоины являются наиболее популярными. В большинстве случаев они привязаны к популярным национальным валютам, таким как доллар США, британский фунт стерлингов или евро. Эта категория стейблкоинов широко используется криптотрейдерами, стремящимися избежать потрясений на крипторынке, и пользователями, которые хотят защитить свои деньги от инфляции.
Другие типы стейблкоинов включают товарные, криптообеспеченные и алгоритмические стейблкоины.
Почему стейблкоины хороши как антиинфляционные инструменты?
По разным причинам. Одним из них является децентрализованный характер технологии блокчейна, на которой работают стейблкоины. Это позволяет им пересекать границы, которые в противном случае были бы закрыты для трансграничной финансовой деятельности.
Транзакции со стейблкоинами также быстрее и экономичнее по сравнению с переводом средств через коммерческие банковские сети.
Еще одним важным свойством стейблкоинов является их способность обслуживать тех, кто не имеет доступа к банковским услугам. Сегодня около 2 миллиардов человек в мире не имеют банковского счета. Стейблкоины могут охватить эту демографическую группу, поскольку для них требуется только устройство, на котором можно разместить цифровой кошелек, например смартфон или ноутбук.
В некоторых развивающихся странах многие люди не имеют необходимой документации для открытия банковского счета и, следовательно, не имеют доступа к основным финансовым системам своей страны. Использование стейблкоинов позволяет этой группе пользователей легко отправлять и получать деньги, а также использовать свои денежные активы для защиты от инфляции при возникновении необходимости.
Брайан Пасфилд, технический директор Fringe Finance, платформы крипто-кредитования, которая предоставляет возможности кредитования держателям стейблкоинов, заявил:
«Банки проводят жесткую денежно-кредитную политику, которая имеет тенденцию к сокращению предложения доллара. Эта тенденция делает стабильные монеты привлекательным вариантом для тех, кто хочет получить доступ к стоимости доллара США, поскольку они, как правило, доступны с небольшим барьером для входа».
Правительства не спешили принимать официальную политику в отношении стейблкоинов, но есть несколько стран, где граждане взяли дело в свои руки, используя стейблкоины для защиты своих сбережений.
-
Венесуэла
В Венесуэле с 1973 года инфляция выросла на 3711%. Боливар настолько обесценился за последние четыре десятилетия, что его пришлось конвертировать несколько раз. Для понимания: за последние 14 лет стране пришлось убрать из своей валюты 14 нулей, чтобы упростить денежную шкалу.
Поскольку венесуэльский боливар нестабилен и его стоимость колеблется в течение дня, торговцы обычно указывают цены на товары и услуги в долларах США. Клиенты, у которых нет долларов, обычно должны платить боливарами, но по преобладающему обменному курсу по отношению к доллару.
Тем не менее, долларовых купюр иногда не хватает, и этот пробел в настоящее время восполняется стейблкоинами. Согласно статистике 2020 года, проникновение интернета в Венесуэле составляет около 72%, а компании онлайн-платежей, поддерживающие использование стейблкоинов, уже начали открывать магазины в стране.
Среди этих компаний — стартап Reserve, поддерживаемый Coinbase. В настоящее время его приложение широко используется в Венесуэле для покупки и продажи стейблкоинов.
Даже правительство США все чаще использует стейблкоин Circle USD Coin (USDC), чтобы обойти коррумпированные правительственные учреждения, помогая гражданам Венесуэлы.
-
Турция
Ранее в этом месяце годовой уровень инфляции в Турции достиг 80%, при этом турецкая лира потеряла примерно 27% своей стоимости по отношению к доллару США в этом году. В 2021 году лира потеряла 44% своей стоимости по отношению к доллару США. Его резкое падение привело к увеличению спроса на стейблкоины, поскольку люди пытаются защитить свои деньги от инфляции.
Согласно данным CryptoCompare, турецкая лира является второй по величине торговой парой fiat-to-tether (USDT), и в настоящее время на ее долю приходится около 21% всех свопов в национальной валюте. Tether — это долларовая стабильная монета, обеспеченная корзиной различных активов.
Лира также является второй по популярности парой стейблкоинов на Binance USD (BUSD) и используется примерно в 5,2% сделок. Binance USD — это стейблкоин с номиналом в долларах от биржи криптовалют Binance.
В недавнем прошлом растущая популярность криптовалют в стране привела к проблемам денежного контроля и побудила власти запретить использование криптовалют в качестве способа оплаты.
-
Нигерия
Согласно последним данным, опубликованным Национальным бюро статистики страны (NBS), уровень инфляции в Нигерии в июле достиг 19,64%, что является 17-летним максимумом.
В результате стоимость предметов первой необходимости, таких как продукты питания, транспорт, топливо и одежда, резко возросла, согласно отчету NBS.
Ситуация вызвана изменением климата, экономическими потрясениями, коронавирусом и растущей нестабильностью. То, что происходит в Украине, нарушило импорт важных товаров: Нигерия ежегодно импортирует товары первой необходимости на сумму более 2 миллиардов долларов из России и Украины.
Проблемы с инфляцией вынуждают многих нигерийцев начать использовать стейблкоины, чтобы предотвратить обесценивание своих сбережений. Согласно данным, полученным из Google Trends, Нигерия занимает первое место среди стран со значительным интересом к стейблкоинам. Статистика поиска показывает, что страна имеет самый высокий интерес к стейблкоину Tether в мире.
USDT в настоящее время является самой продаваемой стабильной монетой.
-
Аргентина
Ожидается, что к концу года уровень инфляции в стране достигнет 95%.
Спрос на стейблкоины вырос после отставки министра экономики Мартина Гусмана. Крупные криптобиржи, обслуживающие граждан Аргентины, зафиксировали рост продаж стейблкоинов более чем на 200%. Эта новость также привела к падению стоимости аргентинского песо примерно на 15%.
В настоящее время из-за высокой волатильности национальной валюты аргентинские трейдеры указывают цены на дорогостоящие товары в долларах. Аргентинское песо с начала года потеряло более 30% своей стоимости.
Существующие торговые ограничения в долларах США также помогли повысить спрос на стейблкоины.
Блокпосты для стейблкоинов
Существуют многочисленные ограничения, препятствующие широкому использованию стейблкоинов в качестве страховки от инфляции. Одним из них является изменение нормативно-правовой базы, которая угрожает заблокировать их использование в некоторых юрисдикциях. Европейский союз, например, планирует в ближайшем будущем запретить в регионе стейблкоины, привязанные к доллару. Такие эмбарго, вероятно, ограничат использование стейблкоинов в качестве страховки от инфляции.
Более того, в большинстве стран отсутствует продуманная политика в отношении криптоиндустрии. Прямо сейчас сектору стейблкоинов потребуются только базовые правила борьбы с отмыванием денег, налоговая политика и правила предотвращения мошенничества, чтобы действительно стать мейнстримом, но многие страны не хотят заходить так далеко из-за явной сложности таких процессов.
Это привело к тому, что некоторые страны, такие как Китай, Алжир и Египет, полностью запретили торговлю криптовалютами.
Подборка статей по криптовалютам и технологии блокчейн. Подпишитесь на нас в социальных сетях.
Специальная подборка для Вас